🗞️ Фьючерсы: что это простыми словами на бирже и как торговать
Фьючерсы — как правильно торговать на бирже? Какие бывают фьючерсы и о чем важно помнить тем, кто хочет торговать по фьючерсным контрактам? Разбираем, какие бывают фьючерсы, как ими торговать и что важно помнить новичкам.
Что такое фьючерсы
Фьючерс — это контракт, по которому продавец обязуется поставить, а покупатель — приобрести актив в будущем по заранее оговорённой цене. Условия сделки обязательны для обеих сторон.
Пример: фермер планирует продать пшеницу через три месяца, но опасается снижения цен. Он заключает фьючерсный контракт, фиксируя текущую цену. Через три месяца сделка состоится по этой цене, независимо от рыночной стоимости, защищая стороны от рыночных колебаний.
Виды биржевых фьючерсов
Фьючерсы бывают следующих видов:
- Поставочные фьючерсы: предполагают физическую поставку товара. Пример: фьючерсы на нефть, где покупатель получает реальный объем нефти.
- Расчётные фьючерсы: не требуют физической поставки; расчёты ведутся в денежной форме. Пример: фьючерсы на индексы — расчёт основан на изменении стоимости индекса.
- Бессрочные фьючерсы: не имеют фиксированной даты исполнения. Они используются для долгосрочного удержания позиций и популярны на криптовалютных рынках. Для поддержания их цены вблизи спотовой применяются периодические выплаты (фандинг).
Преимущества и риски фьючерсов
| Преимущества | Риски |
Хеджирование рисков: фиксируете цену актива, защищаясь от рыночных колебаний. | Обязательность исполнения: при неблагоприятных изменениях цен стороны всё равно обязаны завершить сделку. |
| Спекулятивная прибыль: возможность заработать на прогнозах изменения цен. | Возможно высокие убытки: использование кредитного плеча увеличивает не только прибыль, но и потенциальные убытки. |
| Кредитное плечо: можно заключать крупные сделки, вкладывая лишь часть стоимости контракта. |
Фьючерсы: как торговать новичку
- Изучите теорию. Поймите, как работают фьючерсы, их виды и механизмы. Пройдите курсы или изучите специализированные материалы.
- Выберите брокера. Убедитесь, что брокер лицензирован, надёжен и предоставляет доступ к интересующим вас рынкам.
- Откройте счёт. Зарегистрируйтесь, пройдите проверки и пополните счёт.
- Разработайте стратегию. Определите цели и риски. Для начала практикуйтесь на демо-счёте.
- Мониторьте рынок. Регулярно отслеживайте новости, аналитику и тренды, чтобы принимать взвешенные решения.
Фьючерсы: как торговать, примеры
1. Покупка фьючерсов на нефть
В начале 2020 года цена нефти упала до $30 за баррель из-за пандемии. Трейдер, ожидая восстановления цен, купил фьючерсы с поставкой через шесть месяцев. К моменту исполнения контракта цена выросла до $50. Его прибыль составила $20 на баррель. При покупке 1000 баррелей это $20,000.
2. Продажа фьючерсов на золото
В 2021 году золото достигло $2000 за унцию. Ожидая снижения цены, трейдер продал фьючерсы. Через три месяца цена упала до $1800. Выкупив контракты по новой цене, он заработал $200 на унцию.
